 Азиатский регион традиционно является крупнейшим глобальным рынком сбыта сжиженного природного газа (СПГ). К примеру, по данным Международной группы импортеров СПГ (GIIGNL), на страны Азиатско-Тихоокеанского региона в совокупности приходится ориентировочно 75% от мировых закупок СПГ. Причем ряд стран (Япония, Южная Корея и др.) за счет него полностью покрывают внутренние потребности в газе. Вместе с тем, Азиатский регион – один из ключевых поставщиков СПГ на мировые рынки. В частности, Бруней, Малайзия, Индонезия, а также Австралия по итогам 2013 года обеспечивали около 30% от общемировых поставок сжиженного газа (для сравнения, доля Ближнего Востока – около 42%).
К основным факторам, обуславливающим высокий спрос на СПГ в Азии, можно отнести:
- отсутствие в большинстве стран региона собственных коммерческих запасов природного газа на фоне растущего внутреннего спроса на энергетическое сырье в целом;
- географическую дистанцированность от основных регионов глобального производства природного газа (Ближний Восток, Россия и т.д.), крайне сложная логистика и экономика потенциальных трубопроводных поставок.
Согласно оценкам GIIGNL, по итогам 2013 года общий спрос на СПГ в Азиатском регионе увеличился в годовом выражении на 7,7 млн тонн, прежде всего за счет активного роста потребления в Китае и Южной Корее. В данном контексте важным обстоятельством для формирования регионального спроса на СПГ в период с 2010 по настоящее время остается «замораживание» Японией и Южной Кореей развития национальной ядерной энергетики и перевод части энергетических мощностей на газ. Так, объемы импорта Японией СПГ в период с 2010 по 2013 годы возросли на 26%. Кроме того, в минувшем году к числу региональных стран-импортеров СПГ добавились Сингапур и Малайзия (соответственно, импорт в объеме 0,94 млн тонн и 1,62 млн тонн). Для сравнения, в 2013 году спрос со стороны европейских государств сократился сразу на 14,6 млн тонн, прежде всего ввиду большей коммерческой привлекательности трубопроводного газового импорта. Таким образом, продолжает прослеживаться тенденция дальнейшей переориентации глобальными экспортерами СПГ поставок из Европы в Азию.
Дополнительным побудительным мотивом для экспортеров в данном контексте остается не только растущий спрос в регионе, но и более высокая стоимость реализации СПГ. Сложившиеся ценовые спрэды позволяют экспортерам получать дополнительную маржу по сравнению с поставками в Европу. Ценовая дифференциация между Европой и Азией в последние
несколько лет колебалась в диапазоне от 150 до 350 долларов за 1 тыс. куб. м СПГ. К примеру, в феврале-марте 2014 года биржевая стоимость СПГ в Северо-Восточной Азии доходила до 18-19,7 долларов за миллион британских термальных единиц (МБТЕ), или 640-705 долларов за 1 тыс. куб. м.
Сложившаяся на региональном рынке высокая стоимость СПГ во многом является следствием не только сохранения достаточно высокой стоимости нефти, влияющей на индексированные газовые контракты, но и резкого роста спроса со стороны азиатских стран, спровоцировавшего значительные дисбалансы в глобальном предложении сжиженного газа.
Вместе с тем, на региональном рынке СПГ продолжают доминировать долгосрочные контракты (прежде всего, на основе ценовой привязки к нефтяному бенчмарку Japanese Crude Cocktail). В минувшем году на спотовые и краткосрочные (длительностью 1-4 года) контракты, позволяющие гибко реагировать на изменение соотношения спроса-предложения на рынке, приходилось, по разным оценкам, не более 27-33% от общего объема торговли СПГ. Спотовые поставки СПГ в Азию осуществляются преимущественно из Катара и Нигерии.
По итогам 2013 года основные закупки СПГ в Азиатском регионе приходились на Японию (87,8 млн тонн, +0,5 млн тонн по сравнению с 2012 годом), Южную Корею (40,9 млн тонн, +4,1 млн тонн), Китай (18,6 млн тонн, +3,8 млн тонн). Индию (12,9 млн тонн, -1,1 млн тонн) и Тайвань (12,8 млн тонн, +0,1 млн тонн). При этом для Японии, как крупнейшего импортера СПГ, ограничительными факторами для более активного наращивания закупок газа выступили негативный ценовой фон на азиатском газовом рынке и ослабление йены.
Основные азиатские импортеры СПГ по-прежнему обладают значительными свободными промышленными мощностями регазификации, что позволяет им оперативно наращивать закупки СПГ в случае появления на рынке дополнительных свободных объемов или компенсации колебаний сезонного роста внутреннего спроса на газ. Так, общая мощность регазификационных терминалов в Японии составляет 184 млн тонн, Южной Корее – 92 млн тонн, Китае – 20 млн тонн.
Тем не менее, в минувшем году из 12 построенных в мире регазификационных терминалов 8 пришлось на азиатские страны, в том числе четыре – на Китай. В среднесрочной перспективе их мощность продолжит активный рост, прежде всего за счет Китая. Однако, если в 2013 году средний CAPEX подобных проектов составлял 192 доллара на тонну вводимой мощности, то к 2016 году Международный газовый союз ожидает его увеличения до 274 долларов на тонну.
Крупнейшими поставщиками сжиженного газа на азиатский рынок по итогам 2013 года оставались Катар – 55,1 млн тонн, Малайзия – 24,7 млн тонн, Австралия – 22,1 млн тонн и Индонезия – 16,8 млн тонн. Поставки СПГ на региональный рынок непосредственно производителями из Азии
составили в совокупности только 48,6 млн тонн, тогда как общий спрос со стороны азиатских стран достигал в минувшем году 177 млн тонн. Немаловажно, что, несмотря на статус экспортера сырья, Малайзия по экономическим соображениям (в том числе в целях реэкспорта) приступила в минувшем году к импорту СПГ, правда в ограниченных объемах. Подробнее: http://oilnews.kz/1/analitika/%D0%B0%D0%B7%D0%B8%D0%B0%D1%82%D1%81%D0%BA%D0%B8%D0%B9-%D1%80%D1%8B%D0%BD%D0%BE%D0%BA-%D1%81%D0%BF%D0%B3-%D1%80%D0%BE%D1%81%D1%82-%D0%BF%D1%80%D0%BE%D0%B4%D0%BE%D0%BB%D0%B6%D0%B0%D0%B5%D1%82%D1%81/.
|
